팔란티어(PLTR) 옵션 분석 – 10월 21일자

Table of Contents

📌 1. 들어가며

팔란티어(PLTR)는 최근 몇 주간 꾸준히 시장의 주목을 받아왔습니다.
10월 중순부터 이어진 기술주 조정 속에서도 AI·데이터 분석 분야의 독보적 포지션을 지키며 비교적 안정적인 흐름을 보여줬죠.

이번 분석은 10월 21일 기준 옵션 체인 데이터를 중심으로,

시장참여자들의 포지션 방향,
변동성 흐름(IV),
만기별 Max Pain,
그리고 향후 2주간 주가 흐름 가능성
을 종합적으로 정리했습니다.

💹 2. 옵션 체인 전체 요약

만기일	콜 거래량	풋 거래량	P/C 비율	내재변동성(IV)	Max Pain	현 주가 대비
10/24 (이번 주)	140,737	80,410	0.57	52.6%	175.00	-2.9 (-1.63%)
10/31 (다음 주)	34,914	23,099	0.66	52.6%	175.00	-2.9 (-1.63%)
11/07 (3주 후)	10,320	5,712	0.55	78.6%	180.00	+2.10 (+1.18%)
11/14 이후	콜 감소 / 풋 증가	—	1.0~1.3	65~72%	160~180	-10% 수준

🔎 요약

이번 주(10/24 만기): 콜 거래량이 압도적입니다 (0.57). → 강한 상승 심리.
내주 이후: 풋 비중이 늘면서 중립 또는 조정 가능성 확대.
IV(내재변동성) 68.8%로 과거 75% 상위권, 즉 변동성 확대 구간 진입.

🧾 3. Open Interest (미결제약정) 분석

콜 미결제약정: 186,342
풋 미결제약정: 125,466
총 OI: 311,808
P/C OI 비율: 0.67 (상승 우위 신호)

🔹 상위 미결제 옵션 (10/24 만기 기준)

행사가	옵션	미결제 수량	해석
185C	40,764	최대 규모	단기 핵심 저항선
195C	24,712	강력한 상방 목표
190C	21,131	중간 돌파선
165C	16,973	주요 지지 구간
200P	11,002	하락 방어 매물대

🧩 의미 해석
185~195달러 콜옵션이 대거 쌓여 있습니다.
즉, 시장은 단기적으로 185달러 돌파를 기대하고 있으며,
풋 포지션은 175~180달러 지지 방어에 초점을 맞추고 있죠.

이 구조는 흔히 “콜 벽(Call Wall)” + “풋 바닥(Put Floor)” 패턴으로,
175~190달러 박스권 안정 흐름이 예상됩니다.

📊 4. Volume (거래량) 동향

콜 거래량: 140,737
풋 거래량: 80,410
Put/Call 거래량 비율: 0.57 (강한 콜 우위)

거래 집중 구간

행사가	거래량	옵션	해석
182.5C	24,929	콜	돌파 시그널
185C	21,863	콜	단기 목표선
190C	18,057	콜	상단 저항
180P	10,899	풋	주요 지지 라인

📈 콜 거래 집중
콜 매수세가 182~190달러 구간에 몰려 있습니다.
이건 트레이더들이 **“짧게 상승, 만기 전 185달러 근처까지”**를 예상하고 있다는 의미예요.

⚙️ 5. Implied Volatility (내재변동성)

항목	수치	해석
IV(30d)	68.83%	최근 상승세 진입
IV Rank	40.55%	중간 수준, 추가 여력 있음
IV Percentile	75.6%	과거 대비 높은 수준
Historical Vol	42.06%	실제 변동성보다 높음 → 기대감 반영

🧩 요약 해석
현재 IV는 역사적 평균보다 꽤 높습니다.
이건 “곧 이벤트가 있을 것 같다”는 시장 심리의 반영이에요.
즉, 단기 급등 혹은 급락 중 하나가 나올 수 있다는 시그널입니다.

🪙 6. 일별 옵션 히스토리 추이

날짜	종가	총 옵션 거래량	P/C 비율	총 OI	OI 비율
10/17	178.15	804K	0.69	3.69M	0.95
10/16	178.12	716K	0.52	3.61M	0.95
10/15	179.62	466K	0.61	3.57M	0.95
10/10	175.44	986K	0.81	3.65M	0.94
10/02	187.05	648K	0.47	3.50M	0.95

📉 흐름 요약
10월 초 187달러 → 10월 중순 178달러까지 하락했지만,
Put/Call 비율은 계속 1 이하를 유지했습니다.

즉, 하락 중에도 매도세보다 매수세가 유지되었다는 의미죠.
이는 단기 조정 = 매수 기회라는 심리가 강하게 남아 있음을 보여줍니다.

🧮 7. Max Pain 분석

이번 주 Max Pain: 175달러
현재 주가: 약 178달러
괴리: 약 1.6%

📘 해석
이번 주 금요일(10/24) 만기 시점까지는
시장이 175달러 부근으로 수렴할 가능성이 높습니다.
즉, 큰 하락보다는 현 구간(175~180달러)에서의 횡보 + 완만한 반등 시나리오가 유력합니다.

⚖️ 8. 시장심리 & 포지션 변화

항목	수치	해석
Open Interest 총합	3,099,646	시장 포지션 유지 중
Put-Call Ratio (OI)	0.96	중립~강세 구간
Option Volume 총합	373,695	직전 대비 감소 (49%)
IV Percentile	75.6%	긴장감 유지

💬 시장 해석

거래량 감소는 포지션 정체 구간.
콜 중심 거래 유지 → 강세 심리 유효.
IV 상승세 → 실적, 정책, 기술 발표 등 이벤트 기대감.

💥 9. 기술적 시사점 요약

구간	의미	투자자 해석
170~175달러	강한 지지선	옵션 매수자 방어 구간
180~185달러	중립~상방	단기 돌파 시그널
190달러 이상	과매수 구간	익절 및 조정 가능
165달러 이하	손절선	하락 추세 전환 위험

🔮 10. 종합 전략 제안

🔸 단기 (10월 24일 만기 이전)

콜 포지션 유리 (0.57)
주가 175~180달러 구간에서 진입 가능
목표가는 185달러 부근
손절선: 172달러

🔸 중기 (11월~12월)

풋 비중이 1.0 이상으로 상승 중 → 중립 전환
IV 고점 진입 시 변동성 매도(콜/풋 매도) 전략 고려
상승 시 190~195달러 구간에서 일부 익절 추천

📚 11. 결론 요약

🔹 현재 시장은 “조정 속의 상승 대기 구간.”

🔹 콜 거래량 우세(0.57), Max Pain 175달러로 하방 완충력 존재.

🔹 단기 목표는 185달러, 중기 조정 리스크는 170달러 하락 시 재평가.

🔹 변동성은 높지만 방향성은 “상방 우위.”

🧭 12. 투자 포인트 정리

✅ 긍정 요소

콜 거래량 급증 → 상승 기대 유지
IV 상승 → 이벤트(실적 등) 임박 가능성
Max Pain 175 → 안정된 하단

⚠️ 주의 요소

11월 만기 이후 풋 증가
IV 과열 구간 진입 시 변동성 리스크
190달러 이상은 과매수 구간

📅 13. 한눈에 보는 결론 표

구분	지표	수치	투자자 심리
거래량	221,147	상승세	🟩 강세
미결제약정	311,808	견조	🟩 유지
IV (30d)	68.8%	상승	🟡 변동성 확대
Put/Call	0.57	콜 우위	🟩 매수 기대
Max Pain	175달러	안정권	🟢 조정 제한
목표구간	185달러	단기 상단	🟢 유효

✍️ 14. 오늘의 핵심 정리 문장

팔란티어(PLTR)는 175달러에서 강한 지지세를 구축 중이며, 콜 매수세 중심의 상방 기대가 여전하다.
단기 목표는 185달러, 중기적으로는 변동성 관리가 관건이다.